Прокат на экспорт: майская конъюнктура

Цены на украинскую экспортную металлопродукцию достигнут дна в июне-июле. После чего, в преддверии осеннего оживления, поставщики могут рассчитывать на умеренное восстановление спроса и цен.

Весеннее оживление на мировом рынке металлопродукции оказалось значительно скромнее традиционных для сезона показателей. Подъем котировок не превысил 5-8% с начала года – отмечает аналитик ИК Dragon Capital Александр Макаров.

Аналитик ИК Concorde Capital Роман Тополюк связывает ценовой подъем в марте-апреле больше с желанием производителей раскачать рынок, чем с реальным увеличением платежеспособного спроса. Однако уже со второй декады апреля попытки меткомпаний нарастить цены столкнулись с решительным сопротивлением потребителей, что вынудило поставщиков начать снижение цен. К концу месяца тенденция к спаду еще более усилилась и, с учетом сезонного фактора, сохранится в ближайшие месяцы.

– Основной понижающий фактор – снижение деловой активности на фоне и так слабого рынка, – отмечает Р. Тополюк.

По прогнозу аналитиков проекта «Delphica», после умеренного снижения цен в мае, в июне (по длинному прокату) и в первой половине июля (по плоскому прокату) – цены достигнут локального дна, после чего, в преддверии осеннего оживления, поставщики могут рассчитывать на умеренное восстановление спроса и цен.

Как прогнозирует А.Макаров, в июне стоимость украинского металлопроката снизится на $10-15/т (-2%) от нынешнего уровня, объем реализации сократится на 5-8%.

– Думаю, что на этом уровне цен ситуация не остановится и к III кварталу мы придем с еще более низкими ценами, – считает аналитик Dragon Capital.

В результате ожидаемого снижения цен в июне, как отмечают в Concorde Capital, не исключено, что среднеквартальные цены во II кв. сохранятся на уровне I кв., в лучшем случае прибавят 2-3%.

Рыночная конъюнктура: длинный прокат

В апреле ценовая динамика на длинный прокат на большинстве региональных рынков была горизонтальной. Потребители преимущественно придерживались выжидательной тактики. Снижение торговой активности ослабило позиции поставщиков и не позволило провести повышение цен, – сообщил директор по развитию проекта «Delphica» Павел Перконос.

По данным «Delphica», в I квартале 2012 г. экспорт длинного проката из Украины вырос на 9,1% к АППГ, до 2,895 млн. т. Преобладающей позицией в экспорте длинного проката была заготовка, на которую пришлось 49,3% всех поставок. Характерной тенденцией I квартала, по словам П. Перконоса, стало продолжающееся снижение платежеспособного спроса на украинскую металлопродукцию со стороны стран ЕС. В свою очередь, украинским производителям удалось нарастить отгрузки в Африку, сохранив при этом высокую долю поставок в страны Ближнего Востока, несмотря на прекращение поставок в Иран.

Запасы длинного проката в портах Украины в апреле продолжили снижаться и по последним данным (на 11 апреля) составляли порядка 861 тыс. т, в том числе украинского производства – 679 тыс. т.

После ослабления рынка в мае-июне, в июле, как прогнозирует П. Перконос, в сегменте длинного проката ожидается оживление торговли и умеренный рост цен.

Экспортные цены на длинный прокат, $/т fob Черное море:

Данные бюллетеня «Рынок стали: аналитика, прогнозы, сценарии» проекта «Delphica».

Рыночная конъюнктура: плоский прокат

Пик активности покупателей в сегменте плоского проката пришелся на конец марта-начало апреля. Несмотря на сохраняющиеся попытки производителей нарастить цены, в последнюю неделю апреля на региональных рынках усиливались спадающие тенденции, – отмечает О. Гнитецкий. Свидетельствуют об угасании покупательского интереса снижение загрузки украинских мощностей по плоскому прокату и замедление темпов снижения запасов нереализованной продукции в портах Черного моря.

По данным УПВЭ, в I квартале 2012 г. экспорт плоского проката из Украины сократился по сравнению с январем-мартом прошлого года на 29,9%, до 2,224 млн. т. Для экспорта плоского проката из Украины также было характерно преобладание полуфабрикатов: сляба, на который пришлось 39,8% всех поставок.

В географической структуре экспорта плоского проката тенденцией I кв. стало снижение поставок в страны Азии (без учета Китая) и некоторый рост поставок в Африканский регион, – сообщил О. Гнитецкий. Запасы плоского проката в портах Украины в апреле снизились минимально и по данным на 25 апреля составляли 946 тыс. т, в том числе украинского производства – 623 тыс. т.

Экспортные цены на плоский прокат, $/т fob Черное море:

Данные бюллетеня «Рынок стали: аналитика, прогнозы, сценарии» проекта «Delphica»

– В июле, после снижения цен в предыдущие месяцы, торговая маржа в сегменте плоского проката снизится до минимума. В свою очередь, снижение складских запасов и подготовка к осеннему возобновлению деловой активности заставят трейдеров наращивать объемы заказов, что приведет к стабилизации и постепенному формированию растущего ценового тренда со второй половины июля, – прогнозирует О. Гнитецкий.