Фрахтовые ставки в июле: оптимистичное падение. Часть 2.

Стабильно высокому уровню ставок для коастеров и судов «река – море» в 2008 г. помимо возросшего предложения грузов в определенной степени способствовали также резко увеличившиеся цены на бункерное топливо. Еще одним фактором, способствовавшим повышательному тренду в динамике фрахтовых ставок, явился рост цен на отдельные товары, перевозимые морем.

Уровень ставок летом 2008 г. был на 30-40% выше, чем в аналогичном периоде прошлого года и на 50 – 60% выше, чем в 2006 г. Средний уровень ставок в 2008 г. вполне сопоставим с пиковым 2004 годом хотя, конечно же, нужно принимать во внимание совершенно иной курс доллара и выросшую вдвое стоимость бункерного топлива.

Одним из самых успешных для судовладельцев в 2008 г. являлся Черноморско-Азовский регион, где постоянно ощущался высокий спрос на перевозки весьма широкой номенклатуры грузов. Движущей силой фрахтового рынка Черноморско-Азовского бассейна стали зерновые грузы, ставки на которые в течение июля на отдельных направлениях перевозок выросли на 10–15 USD/т. Естественно, что фрахтователи тоннажа под перевозку иных грузов вынуждены были принимать во внимание данное обстоятельство.

По оценкам некоторых экспертов экспортный потенциал России, Украины и Казахстана в 2008/2009 маркетинговом году может составить до 20 млн. тонн зерновых.

Кроме того, на Черноморско-Азовский рынок коастерного тоннажа и судов “река-море” плодотворное влияние будут оказывать поставки, связанные с Олимпиадой-2014 и постепенно обретающим конкретные очертания строительством сопутствующей инфраструктуры. Серьезную поддержку рынку способно также оказать прекращение режима квотирования импорта стальной продукции из Украины в страны Евросоюза в связи со вступлением Украины в ВТО. В любом случае почтенный возраст подавляющего большинства судов «река – море» и коастеров в совокупности с явно недостаточными объемами новостроя при достаточно стабильном спросе на региональные и прибрежные перевозки, позволяют прогнозировать достаточно безоблачное будущее для данной категории сухогрузного тоннажа в ближайшие годы.

В целом же с 30.06.08 по 28.07.08 индекс ISTFIX вырос с 1769 до 1824 пунктов или на 3,1%, что свидетельствует о стабильности Черноморского рынка коастерных перевозок.

USD/сут.

Источник: ISTFIX

Общим фактором, с которым столкнутся все виды судоходства, будет дальнейшая эскалация затрат. По оценкам специалистов JP Morgan наиболее быстрыми темпами будут расти расходы на содержание экипажей судов: на уровне 10-15% в год, как минимум, до 2011 года. В первую очередь это ударит по компаниям, имеющим значительный собственный флот и большие судостроительные программы.

Увеличение цен на нефть, по мнению JP Morgan, вызовет не только адекватный рост расходов на бункерное топливо, но и на смазочные материалы, а также некоторые покрасочные материалы. При этом увеличение цен на бункерное топливо ляжет на плечи операторов, в то время, как судовладельцы, отдавшие свой флот в бербоут или тайм-чартер, избегут этой участи.

JP Morgan ожидает также серьезного увеличения страховых премий в 2008-2009 гг., что повысит долю расходов на страхование в общей структуре эксплуатационных расходов судов.

По состоянию на начало июля 2008 г. мировой портфель заказов на суда транспортного флота состоял из 8936 единиц общим дедвейтом 545,7 млн. т.

В структуре мирового портфеля заказов на новострой продолжает доминировать балкерный тоннаж, занимающий по суммарному дедвейту почти половину всех строящихся судов. По сравнению с началом января 2008 г. мировой портфель заказов на балкерный тоннаж вырос на 555 судов общим дедвейтом 50,4 млн. т.

Источник: Fairplay

Ни падение конъюнктуры фрахтового рынка балкерного тоннажа, ни летние каникулы никак не сказались на активности судостроительного рынка. Здесь по-прежнему интенсивно велись переговоры и заключались контракты, особенно, если они касались более ранних поставок флота. И это невзирая на то, что июль 2008 г. стал очередным этапом повышения цен на судостроительную сталь. Южнокорейская POSCO увеличила цену на судостроительный лист на 17%, а японская NIPPON STEEL – до 1162 USD /т (+18%). Естественно, что это не могло не отразиться на стоимости судов. Так, балкера “кейпсайз”, для строительства которых требуется порядка 23000 т стального листа, подорожали до 105 млн. USD. Еще в июне контрактные цены на «кейпсайзы» с поставкой в 2010 и 2011 гг. были 100 и 95 млн. USD соответственно.

Более того, судостроительные верфи стали все чаще перекладывать риски, связанные с удорожанием строительства судов, на их заказчиков, включая в условия судостроительных контрактов специальную оговорку.

Пожалуй, впервые за последние 2-3 года брокеры отмечают определенное затишье на рынке судов “сэконд-хэнд”. Но оно весьма относительно и касается лишь числа заключенных сделок. Цены на подержанный тоннаж в июле лишь замедлили свой рост, о чем свидетельствуют оценки Балтийской фрахтовой биржи.

Источник: Baltic Sale & Purchase Assessment

На рынке судового металлолома с точки зрения предложения тоннажа не произошло каких-либо существенных перемен. Владельцы балкеров не торопились с ними расставаться, поскольку приносимая ими прибыль все еще значительно выше средней нормы. Зато на слом ушло несколько контейнеровозов, достигших тридцатилетнего возраста, и множество рефрижераторный судов, в том числе, по меньшей мере, 4 единицы от российских судовладельцев.

Источник: Baltic Demolition Assessment (BDA)

К концу июля цены на судовой металлолом выросли на 20-30 USD/LDT на Индийском субконтиненте и на 45-55 USD/LDT – в Китае, что напрямую связано с ростом цен на сталь.

Начало статьи читайте здесь:

Начало статьи читайте здесь:«Фрахтовые ставки в июле: оптимистическое падение.» (часть 1)