Контейнерный тоннаж в феврале: рынок проснулся

Рынок контейнерного тоннажа в феврале продемонстрировал завидный рост. Вопреки опасениям многих аналитиков, имевшие место в первой половине месяца продолжительные каникулы, связанные с празднованием китайского Нового года, практически не отразились на конъюнктуре фрахтового рынка и, главное, спросе на контейнерные перевозки.

Наблюдавшаяся в декабре 2010 г. стагнация Braemar Container Index (BCI), в январе 2011 г. переросла в бурный рост, в результате которого индекс к концу января вырос на 11,03 пункта или 12,8%. В течение первых двух недель февраля BCI вырос еще на 4,15 пункта или 4,8%. При этом его уровень сравнялся с максимальными значениями, достигнутыми в 2010 г.

Характерными приметами нынешнего рынка тайм-чартерного контейнерного тоннажа являются возросшая продолжительность отфрахтовок, составляющая, как правило, не менее 12 месяцев, а также наличие опционов на последующее продление чартеров. При этом особенно большим спросом у фрахтователей пользуются суда вместимостью свыше 3000 TEU.

Динамика Braemar Container Index в декабре 2010 г. – январе 2011 г.:

G – с грузовыми средствами

GL – без грузовых средств

Источник: Braemar Container Shipping & Chartering Ltd

Индекс гамбургских брокеров ConTex только за последний месяц вырос на 54 пункта или 9,5%. Рассчитываемый на Шанхайской бирже контейнерный индекс Shanghai Containerised Freight Index (SFCI), поднялся с 1082,84 пункта в конце декабря 2010 г. до 1126,94 в январе 2011 г. Гораздо меньший по сравнению с другими контейнерными индексами рост SFCI объясняется тем, что в отличие от BCI, HRCI или ConTex, отражающих динамику тайм-чартерных ставок, данный индекс отражает уровень спотовых ставок на контейнерные перевозки из Шанхая на Европу и США. Так, для направления Шанхай – Северная Европа на середину февраля 2011 г. SFCI составлял $1305/TEU, а для направления Шанхай – Средиземное море – $1204/ TEU.

Динамика контейнерных тайм-чартерных ставок по оценкам гамбургских брокеров ConTex, $/сут.:

Источник: Fairplay

Улучшение ситуации на фрахтовом рынке в 2010 г. является прямым следствием восстановления объемов контейнерных перевозок, которые не только превысили показатели 2009 г., но и в ряде случаев, вернулись к уровню докризисного 2008 г. Главным двигателем этого роста, как и обычно, в последнее время, являлся Китай.

Контейнерооборот некоторых портов мира в 2010 г.:

* – за апрель 2010 – январь 2011 г.

Источники: Fairplay, SeaNews, PortNews

Совокупная вместимость мирового контейнерного флота, задействованного в перевозках, по состоянию на начало января 2011 г. составила 13,94 млн. TEU, что на 21% больше АППГ. В начале 2011 г. тоннаж контейнеровозов, стоящих на приколе, сократился до 326 тыс. TEU (с 1,51 млн. в январе 2010г.). Значительно (на 52%) сократилось и списание контейнерного флота, составившее в 2010 г. 184 тыс. TEU. Средняя загрузка флота снизилась с пиковых 95-100% в мае-августе 2010 г. до 80-85% в декабре, но затем опять выросла в январе 2011 г. Это позволило компаниям вновь ставить вопрос о генеральном повышении ставок или введении отдельных надбавок.

По подсчетам Drewry Shipping Consultants агрегированная прибыль контейнерных перевозчиков в 2010 г. составила $17 млрд. по сравнению с $19,5 млрд. убытков в 2009 г. Прогноз прибыли мировых контейнерных перевозчиков на 2011 г. выглядит скромнее, чем результаты 2010 г. и по оценке Drewry составит $8 млрд. Морские аналитики отмечают растущий оптимизм среди участников контейнерного рынка, который отражается в растущих ставках тайм-чартера, увеличивающемся уровне цен на подержанные контейнеровозы и росте числа заказов на контейнерный новострой.

Благодаря резко увеличившимися по сравнению с убыточными финрезультатами предыдущего года, итоги 2010 г. позволили многим судоходным компаниям существенно увеличить заказы на контейнерный новострой, вернувшись к прерванным кризисом программам обновления и расширения флота.

По некоторым данным объем заказов на контейнеровозы в 2011 г. может практически удвоиться и достичь 6,7 млн. т. По прогнозам, в 2011г. судовладельцы могут заказать 1,6 млн. TEU нового контейнерного тоннажа. Пользуясь сохраняющимися после кризиса низкими ценами на строительство судов, многие контейнерные операторы ведут интенсивные переговоры с судостроительными верфями.

По данным Clarcsons мировой портфель заказов на суда-контейнеровозы составляет около 28% действующего тоннажа. По мнению аналитиков, наблюдающийся на рынке избыток контейнерного тоннажа уравновешивают временный вывод судов из эксплуатации и сокращение скорости на сервисах.

Состав существующего контейнерного флота и мировой портфель заказов на контейнеровозы по состоянию на 01.02.11:

Источник: Clarkson Research Services

Французское аналитическое агентство Alphaliner прогнозирует, что в связи с превышением предложения над спросом морские перевозчики в течение 2011 г. будут испытывать последствия избытка тоннажа. По данным агентства мировой контейнерный флот будет расти на 8,7% ежегодно следующие два года. В 2011 г. флот контейнеровозов увеличится на 1,2 млн. TEU и на 1,33 млн. в 2012. Спрос на тоннаж в 2010 г. был в основном обусловлен быстрым восстановлением мировой экономики и ростом объемов перевозок. Однако в 2011 г. рост объема перевалки грузов уменьшится до 8% против 13,6% в 2010. Эксперты японской NYK прогнозируют рост глобального рынка контейнерных перевозок в 2011 и 2012гг. на уровне 7-8%. Перевозки на западном направлении увеличатся примерно на 5%. При этом рост на американском направлении будет опережать рост на европейском направлении, что соответствует демографическому тренду и динамике потребления в этих регионах. Рост внутриазиатских перевозок будет выражаться двузначным числом. Увеличение вместимости мирового контейнерного флота в 2011-2012 гг. прогнозируется на уровне 10% в год, т.е., дисбаланс между спросом и предложением будет усиливаться.

В то же время Maersk Line прогнозирует рост контейнерного тоннажа в 2011г. на уровне 9%, что обеспечит сохранение баланса между спросом и предложением на рынке, т.к. объем контейнерных перевозок в 2011г. по мнению руководства компании увеличится на 8%.

В заключение отметим, что хотя в январе – феврале 2011 г. на рынке контейнерного тоннажа не произошло никаких фундаментальных изменений, в первую очередь, между спросом и предложением, среди участников рынка превалирует оптимистический настрой.

По материалам морской периодики